Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG), který byl spuštěn 21. 4. 2006, je inteligentní beta burzovně obchodovaný fond nabízející širokou expozici na trhu kategorie Style Box – Large Cap Blend.
Co jsou Smart Beta ETF?
Odvětví ETF tradičně dominují produkty založené na vážených indexech tržní kapitalizace, které jsou navrženy tak, aby reprezentovaly trh nebo určitý segment trhu.
Vážené indexy tržní kapitalizací skvěle fungují pro investory, kteří věří v efektivitu trhu. Poskytují levný, pohodlný a transparentní způsob replikace tržních výnosů.
Někteří investoři však věří v možnost porazit trh prostřednictvím výjimečného výběru akcií a vybírají si jiný typ fondu, který sleduje strategie bez vážení kapitálem: smart beta.
Při pokusu o výběr akcií, které mají větší šanci na výkonnost mezi rizikem a návratností, jsou indexy bez kapitalizace založeny na určitých základních charakteristikách nebo na jejich kombinaci.
Inteligentní beta prostor dává investorům mnoho různých možností, od rovného vážení, jedné z nejjednodušších strategií, až po složitější strategie, jako je fundamentální vážení a vážení založené na volatilitě/hybnosti. Ne všechny tyto metodiky však byly schopny přinést pozoruhodné výnosy.
Sponzor fondu & Index
Fond je sponzorován společností Vanguard. Nashromáždila aktiva přes 64,63 miliardy dolarů, což z něj dělá jedno z největších ETF ve Style Box – Large Cap Blend. VIG se snaží vyrovnat výkonnost indexu NASDAQ US Dividend Achievers Select Index před poplatky a výdaji.
S&P U.S. Dividend Growers Index se skládá z kmenových akcií společností, které mají v průběhu času záznam o rostoucích dividendách.
Cena & Jiné výdaje
Pro investory do ETF jsou poměry nákladů důležitým faktorem při zvažování výnosu fondu; z dlouhodobého hlediska mají levnější fondy ve skutečnosti schopnost překonat své dražší bratrance, pokud všechny ostatní věci zůstanou stejné.
Roční provozní náklady společnosti VIG jsou 0,06 %, což z ní dělá jeden z nejlevnějších produktů v oboru.
Fond má 12měsíční koncový dividendový výnos 1,67 %.
Postavení v sektoru a největší podíly
ETF nabízejí diverzifikovanou expozici, a tím minimalizují riziko jednotlivých akcií, ale přesto je důležité se před investováním ponořit do držby fondu. Většina ETF jsou velmi transparentní produkty a mnoho z nich denně zveřejňuje své držby.
Toto ETF má největší alokaci v sektoru informačních technologií – asi 20,30 % portfolia. Průmysl a finance uzavírají první tři.
Pokud se podíváme na jednotlivé podíly, Microsoft Corp. (MSFT) představuje asi 4,51 % celkových aktiv, následuje Jpmorgan Chase & (JPM) a Johnson & Co. Johnson (JNJ).
Výkon a riziko
ETF zatím letos ztratilo přibližně -7,16 % a za poslední rok (k 26. 1. 2022) vzrostlo přibližně o 14,24 %. Za posledních 52 týdnů se obchodoval mezi 137,05 a 172,21 dolary.
Fond má za poslední tříleté období beta 0,87 a standardní odchylku 20,68 %, což z VIG dělá v tomto konkrétním prostoru volbu se středním rizikem. S přibližně 270 podíly efektivně diverzifikuje riziko specifické pro společnost.
Alternativy
Vanguard Dividend Appreciation ETF je vynikající volbou pro investory, kteří chtějí překonat segment trhu Style Box – Large Cap Blend. V prostoru existují další ETF, o kterých by investoři mohli také uvažovat.
IShares MSCI EAFE Growth ETF (EFG) sleduje MSCI EAFE Growth Index a iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO) sleduje Morningstar US Dividend Growth Index. IShares MSCI EAFE Growth ETF má aktiva ve výši 12,30 miliardy dolarů, iShares Core Dividend Growth ETF má 22,33 miliardy dolarů. EFG má poměr nákladů 0,35 % a poplatky DGRO 0,08 %.
Investoři, kteří hledají levnější a méně rizikové opce, by měli zvážit tradiční ETF vážené tržní kapitalizací, které mají za cíl odpovídat výnosům Style Box – Large Cap Blend.
Sečteno a podtrženo
Chcete-li se dozvědět více o tomto produktu a dalších ETF, prohlédnout si produkty, které odpovídají vašim investičním cílům a přečíst si články o nejnovějším vývoji v investičním světě ETF, navštivte Zacks ETF Center.
Chcete nejnovější doporučení od Zacks Investment Research? Dnes si můžete stáhnout 7 nejlepších akcií na příštích 30 dní. Kliknutím získáte tuto bezplatnou zprávu Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG): Výzkumné zprávy ETF JPMorgan Chase & Co. (JPM) : Zpráva o analýze volných akcií Microsoft Corporation (MSFT) : Zpráva o analýze volných akcií Johnson & Johnson (JNJ): Zpráva o analýze volných akcií iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO): ETF Research Reports iShares MSCI EAFE Growth ETF (EFG): ETF Research Reports Chcete-li si přečíst tento článek na Zacks.com, klikněte sem.
